外匯期貨怎么交割
外匯期貨怎么交割？外匯期貨的交割是外匯期貨合約買賣關系的終結，但是由于市場不能平倉了結，因此交易雙方必須在規(guī)定期限內進行實物交割。目前所有主要貨幣對中有四種貨幣對：美元、歐元、英鎊和日元。由于這四個貨幣對與其他各幣種的匯率有一定的相關性，因此在進行交割時只需將這4個幣種按同一匯率計算出來即可。
同時，還需要指出的是，由于目前實行強制結售匯制度和外匯資金賬戶實名制制度，所以在交割時必須將資金賬戶里所有外匯按規(guī)定兌換成規(guī)定數(shù)量的外匯，并根據(jù)其在交割日到銀行辦理結算。
一、合約的種類
外匯期貨合約可分為交割月份，同時也可在同一交割月份內同時進行兩個不同到期期限的交易。
注：這里的交割月份為最后交易日（通常以每月最后一個工作日作為交割月份），而不是最后交易日（也就是期貨合約的最后交易日）。
二、交割日期規(guī)定
在規(guī)定交割日期內，期貨合約的所有買入者和賣出者必須按照期貨合約中規(guī)定的比例將期貨交割品進行交割，并且必須在到期日前將全部交割品送交交易所，否則就被視為自動放棄這筆交易。
而如果外匯期貨合約所采用的是現(xiàn)金結算方式時，在該交割日收盤后，買入者和賣出者就沒有必要再進行任何實物交割。
例如：倫敦外匯期貨合約的每一張外匯期貨都要經(jīng)過交割，并且所有的買單、賣單都必須以現(xiàn)金結算。
在美國紐約商品交易所的外匯期貨合約中同樣采用現(xiàn)金結算，即如果某一對交易雙方已經(jīng)決定將各自持有的買賣頭寸通過現(xiàn)金結算方式進行平倉與結售匯。
三、交割方式
（1）實物交割：當合約到期時，買方必須按照規(guī)定支付所有到期交易的合約金額，即所購買的外匯按合同規(guī)定的匯率轉換為相應數(shù)量的外幣現(xiàn)鈔，以完成期貨合約最后一筆交易。
（2）現(xiàn)金交割：由于外匯期貨市場是在非交割日進行交易的，因此，買方必須根據(jù)合同規(guī)定將現(xiàn)金支付給賣方。
（3）對沖交割：指外匯期貨合約在到期日當天通過結算系統(tǒng)對沖交易雙方所持有貨幣對，以達到減少保證金或提高盈利能力的目的。
（4）實物交割結算：即買方必須按照合同規(guī)定的貨款和手續(xù)費支付給賣方對應貨幣對相應金額，即買方按合同中規(guī)定的金額支付貨款。
四、交易保證金規(guī)定
（2）最低交易保證金：外匯期貨合約的最低交易保證金為合約價值的5%。
（3）交易保證金不足時，客戶可以使用保證金進行交易，但是客戶不得動用未平倉頭寸。
（4）當客戶發(fā)生違約時，違約部分所形成的風險由銀行承擔。
五、交割月份的選擇和確定
在選定交割月份時，交易者應考慮到：
（1）從交易心理上，盡量避免臨近交割月份。
（2）從交割月份的選擇上，盡量避開節(jié)假日和美元價格較高的時期。
對于美元期貨而言，由于它是美元期貨合約交易期限最長的品種之一，因此在選擇交割月份時應充分考慮到這一因素。
比如，我國許多銀行通常在每年的5月份到10月份組織大量購匯進口或外匯保值；而目前美國、歐洲等國家和地區(qū)在每年的11月份開始進入大量美元結匯。
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